Роль кредитования в банковском секторе РФ

Тем не менее, важно отметить, что это развитие в значительной степени представляет собой механический результат роста с очень низкого исходного уровня. При том, что объем выданных кредитов быстро увеличился, величина кредитов в относительном выражении по-прежнему невелика. Несмотря на очень низкое значение в 2003 году доли инвестиций в основные средства, которые финансировались за счет банковских кредитов (5,3%), в мае 2004 года доля банковского финансирования в общем объеме инвестиций в основные средства выросла лишь до 8%, что свидетельствует о недостаточном уровне развития российской финансовой системы. По этой причине потребности в капитале крупнейших российских предприятий, муниципальных властей и самих банков по-прежнему обеспечиваются международной банковской системой, а также внутренним рынком облигаций. Таким образом, подобное углубление банковского сектора можно рассматривать в качестве положительного вклада в устойчивое развитие российской экономики, давно ожидаемое рядом экспертов.

Рассматривая причины этого "кредитного бума" можно придти к выводу о том, что он в основном формировался высокими темпами роста ВВП (+7,1% в 2004 году). Действительно, положительное влияние на кредитование оказало увеличение спроса на новые инвестиции в основной капитал, даже если они остаются на относительно низком уровне в 20% ВВП, а также спроса на потребительские товары и недвижимость. Более того, увеличению спроса на кредиты, вероятно, способствовали и растущие цены на активы, сочетавшиеся с низкими реальными процентными ставками.

Кроме того, источником расширения банковского кредитования было упростившееся рефинансирование, возможное, конечно, благодаря увеличивавшимся объемам депозитов, а также снижению вложений в государственные облигации, росту объемов трансграничных кредитов, привлекаемых от иностранных банков, и размещения облигаций на международных рынках; равно как и приток капитала. В самом деле, в 2003 году зарубежные обязательства кредитных организаций продолжали стабильно увеличиваться, предоставляя банкам дополнительный источник финансирования, хотя в 2004 году эта тенденция и замедлилась. Действительно, в течение первых десяти месяцев 2004 года по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года они выросли лишь на 12%, в то время, как рост иностранных активов продолжился, и в январе–октябре 2004 года составил 24%. Параллельно с этим улучшается структура банковских балансов, о чем свидетельствует снижение к 31 августа 2004 года доли задолженности перед нерезидентами до 11% от совокупной величины их обязательств - с 60% в 1998 году. Более того, при оценке состояния банков Банк России в настоящее время уделяет больше внимания валютному риску, чем это было ранее.

Оценивая рост кредитования, необходимо тщательно изучать глобальное изменение качества контрагентов кредитных организаций, поскольку ухудшение рисков способно оказать негативное влияние на банковский сектор и экономику. Однако это непростая задача, если принимать во внимание то, что быстрый рост объемов кредитования может искусственно улучшать финансовое состояние клиентов банков и способствовать маскировке реального риска. Кроме того, подобная оценка затруднена из-за сомнительной достоверности финансовой отчетности и недостаточной прозрачности как самих кредитных организаций, так и ряда их контрагентов. Тем не менее, структура кредитного портфеля в последние годы, кажется, улучшилась: начиная с 1998 года, происходит постоянное снижение величины просроченной задолженности. По состоянию на 31 декабря 2004 года она составляла 1,45% от общего объема кредитного портфеля; при этом доля просроченной задолженности по межбанковским кредитам (1,1%) была меньше соответствующих показателей по кредитам предприятиям (1,53%) и физ. лицам (1,38%).

Рекомендуемая информация:

Разновидности потребительских кредитов и их роль в экономике
В науке выделяют ряд оснований для классификации потребительских кредитов, как относящихся ко всем кредитам вообще (по срочности, наличию обеспечения, формам и способам погашения и т.д.), так и выделяющих данный вид кредитов из всей совок ...

Приватизационный чек
В соответствии с постановлением Верховного Совета РФ "О ходе реализации Государственной программы приватизации государственных и муниципальных предприятий в РФ на 1992 г." от 9 октября 1992 г. №3608-1[10] и Указом Президента РФ ...

Обзор клиентского портфеля
Используя большой массив различной информации, накопленной кредитным бюро, кредитор имеет возможность проводить периодическое отслеживание деловой активности своих клиентов и оценивать ее динамику. Продукт позволяет получать данные по все ...